A finalidade deste indicador é ajudar a determinar quando existe uma tendência no preço. Foi desenvolvido e descrido em detalhe por Welles Wilder no livro “New concepts in technical trading systems”.

O método mais simples de negociar baseado no sistema da direcção do movimento consiste na comparação de dois indicadores ADX: o de periodo 14 +DI e o de 14 -DI. Para fazer isto, basta por no gráfico os dois indicadores, ou +DI sendo subtraido do -DI. Wilder recomenda comprar (Long) quando o +DI é maior que o -DI, e vender (Short) quando o +DI se afunda em relação ao -DI.

Para tornar estas regras mais eficazes Wells Wilder juntou uma regra de “pontos de extremo”. É utilizada para eliminar falsos sinais e diminuir o numero de ordens. De acordo com este principio de pontos de extremos, o “ponto de extremo” é o ponto onde +DI e -DI se cruzam. Se +DI sobe para cima de -DI, este ponto será o preço maximo do dia em que se cruzam. Se +DI for para baixo de -DI então este ponto será o preço minimo para o dia em que se cruzam.

O ponto de extremo é utilizado como um nível de entrada de mercado. Assim, após o sinal para comprar (quando +DI é maior que -DI) temos que esperar até que o preço exceda o ponto extremo, e só então comprar. Apesar disto, se o preço não atingir este ponto, devemos manter eventuais posições de venda (short).

Calculo:

ADX = SUM[(+DI-(-DI))/(+DI+(-DI)), N]/N Onde:
N — o número de períodos usados no cálculo.